מסחר באופציות על מניות אמריקאיות: אסטרטגיה בסיסית למסחר באופציות – רכישת אופציית קול (CALL) מניות אמריקאיות

דניאל נבון TradingIL
  • דניאל נבון - TradingIL
אסטרטגיה בסיסית באופציות רכישת CALL

אופציית CALL, אופציית קול, קניית CALL – אסטרטגיה למסחר באופציות

אסטרטגיה בסיסית למסחר באופציות – רכישת אופציית קול (CALL) על מניות אמריקאיות.

יצא לכם לשמוע על הבחור מ WallStreetBets שעשה 50 מיליון דולר בזינוק האדיר של GME בשנת 2021 למרות שההשקעה ההתחלתית שלו עמדה על כ 50,000$ בלבד?
שאלתם את עצמכם איך זה הגיוני בכלל?
הרי אם נלך על הפיק של הפיק אז GME עלתה מ4$ ל480$,
מדובר כאן בעליה מטורפת של 12,000%,
אם נכפיל 50,000$ פי 120 (ב12,000%) נקבל שהתוצאה היא 6 מיליון דולר.

אז כיצד הבחור ההוא הגיע ל50 מיליון דולר באותה עליה?
התשובה היא כמובן – באמצעות מספר אופציות CALL שהוא רכש.

 

אז איך אופציית CALL עובדת? בואו נדבר על זה קצת:

באופציות אנחנו למעשה יכולים להתנהל בצורה מתוחכמת יותר,
אני יכול לדבר איתכם כאן בסקירה על מה היה,
אבל המספרים כבר השתנו מאז אותו יום ולדעתי יהיה יותר נכון לדבר איתכם על מה האפשרויות מכאן הלאה. (הסקירה נכתבה במקור ב21.2.2021)

כעת מניית GME נסחרת ב53$,
בואו נבחר תרחיש שבו אנחנו מאמינים שעד הפקיעה החודשית (שתתקיים בשישי הקרוב 19/02/2021) המניה תסחר ב70$.

מה שאנחנו יכולים לעשות בסיטואציה כלשהי שאנחנו חושבים שתהיה עליה קיצונית במחיר המניה,
אך בנוסף אנו גם חוששים "להשרף" במידה וטעינו ולכן אנו מעוניינים להגביל את ההפסד שלנו,
זה לבצע את האסטרטגיה הקלילה ביותר "רכישת CALL".

שימו לב כי קיימות אסטרטגיות יותר מתוחכמות בכדי לסחור עליות,
אך הם גם יותר מורכבות ולא נדבר עליהם בסקירה כאן,
מה שאני מנסה בסקירה הנוכחית זה להנגיש לכם את תחום האופציות,
אני משער שמובן לכם כי לאחר קריאה של סקירה כלשהי בנושא לא יהיה לכם עדיין ידע מספק בשביל לבצע מסחר באופציות.

כיצד האסטרטגיה הפשוטה של קניית אופציית CALL עובדת?

כעת מחיר מניית GME הוא 53$,
אני מחליט כי ברצוני לקנות את CALL55 (סטרייק 55) לפקיעה של ה 19.02.2021 לצורך הדוגמא,
נכון לכתיבת שורות אלה CALL55 נסחר ב4$ (מכיוון שכל אופציה היא למעשה חשיפה ל 100 מניות אז אני אשלם תמורתו 400$).

אז אם אני מחזיק את CALL55,
מה הוא התרחיש הגרוע ביותר עבורי?

אם מניית GME תסחר בפקיעה בשער כלשהו מתחת 55$,
אופציית ה CALL שלי תפקע מחוץ לכסף,
מה זה אומר במילים אחרות?
באסטרטגיה הנוכחית אני אפסיד את כל ה400$ שבהם רכשתי את CALL50 במידה והפקיעה תהיה בשער נמוך מ55$.

כן,
גם אם מניית GME תצנח בצורה אדירה אל 25$ למניה,
אני עדיין אפסיד רק את ה400$ הללו.

למעשה מקסימום ההפסד שלי עומד על 400$ ואני לא יכול "לשרוף את התיק",
כמו שחלילה עשוי לקרות למי שיכנס למניה והיא באמת תרד במקרה קיצון ל25$ בגאפ אדיר כלפי מטה,
גאפ שידלג על הסטופ לוס של כל אחד ששם בשערים הגיוניים יותר.

ומה לגבי התרחיש הפחות שלילי כאשר אני רוכש אופציית CALL?

כאשר אני מבצע אסטרטגיה של "רכישת CALL" אני עושה את זה מכיוון שאני מאמין בעליה חדה במחיר המניה,
אני קניתי את האופציה של CALL55 ב4$$,
זאת אומרת שילמתי תמורתה 400$.

כל עוד GME תסחר בעת הפקיעה מעל 55$ אז אני אקבל כסף בחזרה לכיס שלי.

כמה כסף אקבל בחזרה?
על כל דולר אקבל 100$ בחזרה.
זאת אומרת שאם הפקיעה במניית GME תהיה בשער 59$ אני אקבל בחזרה 400$ (זוכרים אבל ששילמתי תמורת האופציה 400$ בהתחלה? אז למעשה אני לא אהיה ברווח ולא בהפסד בפקיעה בשער 59$.)

סיכום ביניים:
כל עוד הפקיעה בין 55-59$ אני אפסיד בפוזיציה.
כמה אני אפסיד?
תלוי איפה הפקיעה תהיה לפי החישוב שביצענו כאן או לפי גרף הפוזיציה המצורף למי שפחות חזק במספרים (:

ומה הוא התרחיש החיובי ביותר עבורי בעת רכישת אופציית CALL?

אם הפקיעה תהיה מעל 59$? רק שם נתחיל להרוויח בפועל לכיס שלנו.

כמה נרוויח?
אז כמו שהצגתי קודם,
כל 1$ במחיר המניה מעל שער 55$ ונקבל אלינו בחזרה 100$ דרך האופציה.
שילמנו 400$ עבור האופציה,
לכן כל 1$ מעל שער 59$ בפקיעה ונקבל 100$ רווח בפוזיציה,
ככל והפקיעה תהיה יותר גבוהה משער 59$ ככה נרוויח יותר ויותר.

לדוגמא אם הפקיעה אכן תהיה בשער 70$ כפי שתכננו מראש?
יצא לנו רווח של 1100$ בפוזיציה.

אם הפקיעה תהיה בשער 100$?
 יהיה לנו רווח של 4100$ בפוזיציה.

שימו לב כי תיאורטית הרווח הוא בלתי מוגבל,
אם המניה שוב מזנקת ל459$ נהיה גם ברווח של 40,000$ (תרחיש הזוי כמובן, אבל רק לצורך ההבנה העמוקה של הנושא).

עכשיו הבנתם כיצד ניתן לעשות רווח של 40,000$ בסיכון של 400$ בלבד?
זה בדיוק מה ש DeepFuckingValue גיבור הסיפור של GME ו WallStreetBets ביצע דרך מסחר באופציות על מניית GME.

כמה דגשים לגבי אסטרטגיית קניית אופציית CALL:

1. זאת האסטרטגיה הפשוטה ביותר,
ברוב המוחלט של המקרים סוחר מקצועי לא ינקוט בה.

2. מסחר באופציות זה המסחר המתוחכם ביותר,
אך גם המסוכן ביותר עבור מי שאין לו את הידע המתאים,
לא מומלץ לבצע שום פעולה באופציות ללא הידע המתאים.

3. שימו לב כי באופציות על מניות אמריקאיות אם תשארו לפקיעה עצמה והאופציה שלכם תפקע בתוך הכסף,
אז גם תקבלו לחשבון שלכם את ה100 מניות הללו בלונג (לא התייחסתי לנושא בסקירה כאן).
מי שמבין מה שרשמתי כאן אז אחלה,
מי שלא אז זאת עוד סיבה לא להכנס לאופציות בלי הידע המתאים במלואו.

אם בכל זאת אתם משום מה מתעקשים לגעת באופציות בלי הידע המתאים?
בבקשה אל תשארו לפקיעה עצמה בלי ההבנה המלאה של מה מתרחש בה באופציות על מניות אמריקאיות,
אלא תמכרו כמה שעות/ימים לפני כן.

4. מי שחדש במסחר שישמור את הפוסט הזה לקריאה בפעם אחרת,
צריך קודם להבין כיצד השוק פועל לפני שמגיעים לאופציות,
אופציות זה לדעתי הLevel הגבוה ביותר שיש למסחר להציע לנו ויש רף ידע מסוים שצריך בכדי להגיע לשם.

מצורף מטה גרף הפוזיציה של האסטרטגיה הפשוטה ביותר קניית CALL.

מספר נקודות לגבי הגרף:

1. כמה היינו מרוויחים/מפסידים בכל נקודה על גבי הגרף?
שימו לב לקו התכלת בגרף ולציר מצד שמאל שבו מסומן בדיוק כמה היינו מרוויחים.

2. הציר למטה מסמן את מחיר המניה בפקיעה שמתרחשת ב 19.2

* כמובן שאפשר לשחק עם המספרים של האופציה ולהגיע לסיכון נמוך/גבוה יותר תלוי בסטרייק שנבחר.

* אני אישית לא לקחתי את הפוזיציה הזאת,
זה נטו לצרכי לימוד והעשרה בנושא המסחר באופציות.

אסטרטגיה בסיסית באופציות רכישת CALL

מעניין אתכם ללמוד על תחום האופציות מרמה של 0 ידע עד לרמה הגבוהה ביותר?

אתם רוצים ללמוד כיצד לעבוד עם מגוון רחב של אסטרטגיות למסחר והשקעות באופציות?
הגעתם למקום הנכון!
הכל מחכה לכם בקורס האופציות המקיף שלנו:
https://tradingil.co.il/קורס-אופציות/

סיכום:

אנו מקווים שהסקירה שלנו בנושא אסטרטגיית רכישת אופציית CALL על מניות אמריקאיות היתה לימודית עבורכם.
אם אהבתם את התוכן שלנו אתם מוזמנים לעקוב אחרינו גם בערוץ הטלגרם לשוק ההון, בקבוצת הוואטסאפ השקטה או בקבוצת הפייסבוק שלנו.

במידה ותרצו להעמיק בנושאים נוספים שקשורים לסקירה אתם מוזמנים דרך הקישורים כאן:

תגיות:

אופציית CALL מניות אמריקאיות, איך לסחור אופציית CALL בארה"ב, כיצד עובדת אופציית CALL , אסטרטגיית רכישת CALL , קניית אופציית CALL

* אין באמור בסקירה המלצה לפעולה כלשהי,
כל האמור הינו דעתי האישית בלבד ואינו מהווה כתחליף לייעוץ/שיווק השקעות כלשהו.

אהבתם את הפוסט? שתפו עם חברים בלחיצת כפתור:

כתיבת תגובה

מעוניינים לסחור בבורסה האמריקאית דרך ברוקרים מובילים?
סידרנו לכם הטבות משתלמות וביצענו עבורכם השוואת עמלות מסחר בבורסה האמריקאית:
לחצו כאן לקבלת פרטים מלאים

מעדיפים לסחור בבורסה הישראלית?
דאגנו לכם להטבות עבור מסחר דרך בתי ההשקעות הישראלים וביצענו עבורכם השוואת עמלות:
לחצו כאן לקבלת פרטים מלאים

מעניין אתכם להתחיל להתמקצע במסחר והשקעות בשוק ההון?
אתם מוזמנים לצפות בהיצע קורסי המסחר שאנו מציעים: 
לחצו כאן בכדי לצפות בהיצע הקורסים

אתם מוזמנים לעקוב אחרינו גם ברשתות השונות:
לטלגרם שלנו לחצו כאן – (שם עיקר הפעילות)
לקבוצת הוואטסאפ השקטה לחצו כאן
לאינסטגרם שלנו לחצו כאן
לקבוצת הפייסבוק שלנו לחצו כאן

פוסטים נוספים שיכולים לעניין אותך..