אותיות יווניות באופציות, מה זה אותיות יווניות של אופציות ומהי השפעתם?

דניאל נבון - TradingIL
מרץ 13, 2024

אותיות יווניות באופציות, מה זה אות יוונית באופציות וכיצד היא משפיעה על מחיר האופציה, רשימת אותיות יווניות של אופציות.

הקדמה:

מסחר באופציות דורש קודם כל ידע והבנה מעמיקה כיצד נקבע המחיר של האופציות בשוק ההון,
סוחר מתחיל באופציות שיכנס ללא הידע המתאים עשוי למצוא את עצמו מופתע כל פעם מחדש מתזוזת המחיר של האופציה כנגד הפוזיציה שלו.

בכדי להעריך מחיר של אופציה בצורה נכונה יש מספר משתנים שחשוב להכיר,
המשתנים הללו נמצאים תחת המונח שנקרא האותיות היווניות באופציות.
באמצעות היווניות באופציות אנו יכולים להעריך כיצד מחיר האופציה יושפע משינוי במחיר נכס הבסיס, שינוי ברמת התנודתיות, פרק הזמן שחולף ואפילו שינוי ברמת הריבית חסרת הסיכון.

בסקירה הקרובה נלמד על היווניות של האופציות.
נלמד מה זה אותיות יווניות בכל הקשור לאופציות, איך להשתמש בהם בצורה נכונה וכמובן איך מאתרים אותם בקלות.
מעבר לכך נפנה אתכם בסוף הסקירה הנוכחית אל סקירות פרטניות ומעמיקות יותר שהכנו עבור כל אחת מהאותיות היווניות.

מה זה אותיות יווניות באופציות?

היווניות באופציות אלו הם משתנים אשר מבוססים על חישובים מתמטיים.
היווניות מסייעות לסוחר לכמת את החשיפה לכל שינוי שמתרחש וכתוצאה מכך מתאפשר לסוחר לנהל את הסיכונים באופציות בצורה מקצועית יותר באמצעותם.
כל אות יוונית מבטאת משתנה אחר אשר משפיע על ערך האופציה.

איזה אותיות יווניות קיימות באופציות ומה הם מבטאות?

דלתא:
האות היוונית דלתא מבטאת את רגישות האופציה לשינוי של נקודה במחיר נכס הבסיס.
גמא:
האות היוונית גמא מבטאת את רגישות הדלתא לשינוי של נקודה במחיר נכס הבסיס.
תטא:
תטא באופציות מבטאת את רגישות האופציה להפחתה של יום קלנדרי אחד בערך הזמן של האופציה.
וגא:
האות היוונית וגא מבטאת את רגישות האופציה לשינוי של 1% ברמת התנודתיות הגלומה בנכס הבסיס.
רו:
האות היוונית רו מבטאת את רגישות האופציה לשינוי של 1% ברמת הריבית חסרת הסיכון.

איך להשתמש נכון באותיות היווניות של האופציות?

1. להבין לעומק את המשמעות של כל אות יוונית וההשפעה שלה על מחיר האופציה:

בכדי להשתמש בצורה נכונה באותיות היווניות של האופציות דבר ראשון חשוב ללמוד עליהם ועל ההשפעה של כל אות יוונית בצורה מקצועית.
לקראת סוף הסקירה צירפנו לכם סקירות עומק פרטניות על כל אחת מהאותיות היווניות.

2. בחירת האסטרטגיה המתאימה באופציות בהתאם לאותיות היווניות:

ניתן לבחור אסטרטגיות מסחר בצורה נכונה יותר על פי בחינת ערכי האות היוונית שרלוונטית עבור אותה אסטרטגיה.
לדוגמה קיימות אסטרטגיות שבהם נחפש דלתא גבוהה בשביל ליהנות בצורה טובה יותר משינויים בנכס הבסיס,
לעומת זאת באסטרטגיות אחרות יתכן שנחפש דווקא תטא גבוהה בכדי ליהנות בעוצמה גבוהה יותר משחיקת ערך הזמן.

3. סינון מתקדם בסורקי האופציות על פי האותיות היווניות:

אפשר להיעזר באותיות היווניות בתהליך סינון האופציות בסורק האופציות שלנו.
בדרך זו נוכל לאתר את האופציה עם ערכי הדלתא/גמא/וגא/תטא/רו הגבוהים או הנמוכים ביותר בהתאם לצורך שלנו באסטרטגיה שאנו רוצים לבצע.

4. לצורך ניהול הסיכונים באופציות:

ניהול סיכונים זה המפתח להצלחה במסחר,
באופציות את ניהול הסיכונים נבצע בעיקר על סמך האותיות היווניות של האופציות.
באמצעותם נוכל לנהל את הסיכון באופציה ספציפית, באסטרטגיית מסחר מסוימת ואפילו בכל תיק המסחר שלנו.

איך לראות בקלות מה הערך של האותיות היווניות של כל אופציה?

1. נכנסים לאתר שמציג נתונים על אופציות:

בסקירה הנוכחית נציג זאת דרך BarChart שאני באופן אישי משתמש בו,
אתם יכולים להכנס אליו בלחיצה כאן.
שימו לב שגם במסלול החינמי תוכלו לצפות בנתונים שנציג כרגע,
אך עם זאת בשביל אפשרויות מתקדמות יותר במערכת יתכן ותדרשו לקנות את אחת החבילות בתשלום.

2. נחפש את סימול המניה הרלוונטית שאנחנו מעוניינים לבצע מסחר על גבי האופציות שלה:

כעת נבצע חיפוש של המניה שאנו מעוניינים לבחון את היווניות באופציות שלה,
בדוגמה הנוכחית נחפש את מניית אנבידיה ולכן נרשום בשורת החיפוש את הסימול שלה NVDA.

3. נבחר לצפות בנתונים אודות אותיות יווניות:

צירפתי לכם בתמונה כאן מטה היכן צריך ללחוץ בשביל להגיע לצפיה בנתונים לגבי היווניות של האופציות על המניה שבחרנו,
צריך ללחוץ על העמודה של Volatility & Greeks.

4. נבחר את מועד הפקיעה הרלוונטי עבורנו:

כעת עלינו לבחור את מועד הפקיעה שמעניין אותנו באמצעות לחיצה היכן שסימנתי בתמונה באמצעות החץ.
בדוגמה הנוכחית אני אבחר במועד של הפקיעה החודשית בתאריך 16.6.2023.

5. כעת אפשר לראות מה הם הערכים של האותיות היווניות של כל האופציות באותו מועד פקיעה שבחרנו:

כפי שתוכלו לראות בתמונה המצורפת מטה,
לאחר שביצעתם את ההליך שתיארתי כאן במדריך אתם יכולים לראות מה ערך האותיות היווניות של כל אופציה.

סקירות עומק על האותיות היווניות הפופולריות בתחום האופציות:

הכנו עבורכם סקירות המפורטת לעומק על כל אחת מהאותיות היווניות הפופולריות בתחום האופציות.
אתם מוזמנים ללחוץ על כל אחת מהאותיות היווניות בכדי לעבור לסקירה המפורטת אודותיה:

סיכום:

לפני שאנחנו שוקלים לבצע מסחר באופציות חשוב שנכיר את כל הפרמטרים שמשפיעים על המחיר של האופציה.
באמצעות היכרות עם היווניות של האופציות אנחנו יכולים לאמוד איך כל שינוי באחד מהמשתנים ישפיע על המחיר של האופציה.

אני מקווה שהסקירה שלנו על המונח Option Greeks היתה לימודית עבורכם.
אם אהבתם את התוכן שלנו אתם מוזמנים לעקוב אחרינו גם בערוץ הטלגרם לשוק ההון, בקבוצת הוואטסאפ השקטה או בקבוצת הפייסבוק שלנו.
במידה ותרצו להעמיק בנושאים נוספים רלוונטיים מהבלוג שלנו,
אתם מוזמנים לבצע זאת בקלות דרך הקישורים המצורפים:

אתם יכולים למצוא סקירות נוספות בסגנון גם בבלוג שוק ההון שלנו (:

*כל האמור בסקירה הינו דעתי האישית בלבד ואין לקחת כהמלצת מסחר או ייעוץ השקעות מכל סוג שהוא.

תגיות:

מה זה אותיות יווניות של אופציות, היווניות של האופציות, Option Greeks, השפעת היווניות על מחיר האופציה, יווניות באופציות, יווניות של אופציות.

אהבתם את הפוסט? שתפו עם חברים בלחיצת כפתור:

מעוניינים לסחור בבורסה האמריקאית דרך ברוקרים מובילים?
סידרנו לכם הטבות משתלמות וביצענו עבורכם השוואת עמלות מסחר בבורסה האמריקאית:
לחצו כאן לקבלת פרטים מלאים

מעדיפים לסחור בבורסה הישראלית?
דאגנו לכם להטבות עבור מסחר דרך בתי ההשקעות הישראלים וביצענו עבורכם השוואת עמלות:
לחצו כאן לקבלת פרטים מלאים

מעניין אתכם להתחיל להתמקצע במסחר והשקעות בשוק ההון?
אתם מוזמנים לצפות בהיצע קורסי המסחר שאנו מציעים:
לחצו כאן בכדי לצפות בהיצע הקורסים

אתם מוזמנים לעקוב אחרינו גם ברשתות השונות:
לטלגרם שלנו לחצו כאן – (שם עיקר הפעילות)
לקבוצת הוואטסאפ השקטה לחצו כאן
לאינסטגרם שלנו לחצו כאן
לקבוצת הפייסבוק שלנו לחצו כאן